Lon Chaney était sans conteste un des acteurs au jeu le plus puissant du cinéma muet, voire même du cinéma tout court, et le montrait encore dans la peau de ce scientifique spolié qui va devenir à clown à baffes et prouver que la frontière entre le rire et les larmes est souvent bien mince pour ne pas dire inexistante ; Le rire du tragique ou le tragique du rire, l'interprétation de "l'homme aux mille visages" est poignante.
Il est de plus entouré d'une belle galerie d'acteurs charismatiques à l'image de John Gilbert, Norma Shearer ou encore Marc McDermott, et derrière la caméra un Victor Sjöström quasi-fraîchement de sa Suède natale mais qui n'a pas attendu longtemps pour éblouir avec une maîtrise technique magistrale (la séquence avec les clowns et le globe terrestre, superbe !!!) et un rythme sans la moindre fioriture.
Le scénario de ce mélodrame comprend un ou deux défauts (par exemple, je ne pense qu'il était pas utile que le clown tombe amoureux de la jeune écuyère, ça n'apporte rien à l'intrigue et au contraire ça lui fait perdre un peu d'originalité !!!) mais est suffisamment surprenant pour être à la hauteur de la très belle combinaison de talents, qu'ils soient devant ou derrière la caméra, qui le sert.